Протоколите на DeFi задвижват бъдещето на финансите

Според думите на съоснователя на Ethereum Виталик Бутерин, "Най-важното, което блокчейнът ще революционизира, е концепцията за децентрализация." И верни на тези думи, появата на протоколите за Децентрализирано Финансиране (DeFi) разклати традиционния финансов сектор, предлагайки свят, в който финансовите услуги не са заключени зад портите на централизираните институции.

Тази демократизация на финансите предизвика огромен интерес. Докато се потапяме по-дълбоко в сферата на DeFi протоколите, ще обясним тяхната работа, предимства, рискове и как помагат на някои потребители да печелят пари.

Основни изводи относно DeFi протоколите

1. Протоколите DeFi са децентрализирани приложения, които предоставят финансови услуги като кредитиране, заемане и генериране на доход от лихви.

2. Протоколите DeFi работят на технологията блокчейн, което елиминира необходимостта от посредници и позволява транзакции между равнопоставени страни.

3. Протоколите DeFi предлагат различни възможности за извличане на значителни суми пари. Въпреки това, те крият потенциални рискове, включително уязвимости в умните договори и ценова волатилност.

4. Индустрията на DeFi наблюдава бърз растеж с въвеждането на иновативни протоколи и увеличаване на приемането. Бъдещето на DeFi, въпреки че е светло, зависи от фактори като регулаторна яснота и подобрени мерки за сигурност.

Какво представлява DeFi протокол?

Дефиниция на DeFi протоколи

DeFi протоколите или протоколите за децентрализирано финансиране са базирани на блокчейн приложения, които възпроизвеждат или подобряват традиционните финансови системи, включително заемане и отпускане на заеми, деривати, борси и други. Те работят върху публични блокчейни, предимно Ethereum, което позволява транзакции между равни без посредник като банка или централизирана борса.

Предимства на DeFi протоколите

1. Децентрализация и устойчивост на цензурата: DeFi протоколите работят в децентрализирана среда, което означава, че нито една единствена институция не контролира цялата мрежа. Тази децентрализация гарантира устойчивост на цензурата, правейки почти невъзможно за външна страна да променя или манипулира транзакциите.

2. Достъпност и инклузивност: Протоколите на DeFi предоставят финансови услуги на всеки с интернет връзка. Те премахват нуждата от обемиста документация или изисквания, които могат да изключат индивиди в традиционните финанси, създавайки инклузивна финансова система, която обслужва хората без достъп до банкови услуги и тези с ограничен достъп до тях.

3. Прозрачност и одитируемост: Всички транзакции по протоколите на DeFi се записват в блокчейна, публичен регистър, който всеки може да инспектира. Този ниво на прозрачност помага в одитирането и гарантира, че всички потребители имат достъп до една и съща информация, което увеличава доверието и сигурността.

6 примера за употреба на DeFi протоколи

Заемане и Отпускане на Заеми

Децентрализираните платформи за заеми като Aave и Compound позволяват на потребителите да заемат и отпускат криптовалути директно в блокчейна без посредник. Заемодателите могат да печелят лихва върху своите вложения, докато заемополучателите могат да получат заеми, като предоставят крипто активи като обезпечение.

Изкарване на доход от фермерство

Yield farming е друго приложение на DeFi. Протоколи като Uniswap или SushiSwap позволяват на потребителите да предоставят ликвидност на басейни и да печелят възвращаемост. Например, потребител може да депозира равностойността на два различни токена в басейн за ликвидност. В замяна, те печелят такси от търговията в този басейн, платени в токени.

Децентрализирани борси (DEXs)

DEX-ове като Uniswap или Kyber Network позволяват директни транзакции между криптовалути в рамките на блокчейна. Тези платформи са напълно децентрализирани, което означава, че функционират без централен орган. Това предлага повишена поверителност и контрол върху средствата в сравнение с традиционните, централизирани борси.

Стейбълкойни

Стейбълкойните са криптовалути, чиято стойност е обвързана със стабилни активи, като например фиатни валути като американския долар. Те предоставят начин за намаляване на волатилността, която обикновено се асоциира с криптовалутите. DAI на MakerDAO е водещ пример за децентрализиран стейбълкойн. Потребителите блокират обезпечение (като ETH), за да създадат DAI, което поддържа стойност близка до 1 долар.

Застраховка

Децентрализираното застраховане е ново поле в рамките на DeFi, което позволява на потребителите да закупуват застраховка за различни рискове, включително неуспехи на смарт договорите. Nexus Mutual е пример за DeFi застрахователен протокол, където потребителите могат да закупят застраховка срещу грешки в смарт договорите, а исканията се одобряват чрез гласуване от притежателите на NXM токени.

Пазари за прогнози

Пазарите за прогнози позволяват на потребителите да залагат на изхода от бъдещи събития, като избори, спортни състезания или дори времето. Те функционират като създават пазар около изхода от тези събития. Augur е DeFi протокол, който е създал децентрализирана платформа за пазар на прогнози. Наградите за точни прогнози се разпределят автоматично чрез умни договори.

Докато DeFi продължава да се разраства и иновира, вероятно ще видим още по-уникални случаи на употреба и приложения, които се разработват.

Как DeFi протоколите печелят пари за потребителите?

Протоколи за заемане в DeFi

Най-добрите DeFi протоколи за заемане улесняват заемането и отпускането на кредити между лица с криптовалути. Заемателите депозират обезпечение (обикновено криптовалута), за да вземат заем, докато кредиторите предоставят средства, за да печелят лихва. Целият процес е автоматизиран чрез умни договори—самоизпълняващи се договори с условията на споразумението, директно вписани в редовете на кода.

Децентрализирани финансови протоколи за доходност

Yield farming, известен още като liquidity mining, е популярен начин за печелене на доходи в пространството на DeFi. При yield farming потребителите осигуряват ликвидност на DeFi протокол, често под формата на токени. В замяна те получават лихва и допълнителни токени като награди. Печелившостта на yield farming зависи от няколко фактора, включително текущите лихвени проценти, цената на токена награда и количеството предоставена ликвидност.

Прогноза за цената на DeFi Yield Protocol

По отношение на прогнозирането на цените, DeFi протоколите често включват пазари за прогнози, където потребителите могат да залагат на изхода от бъдещи събития. Тези пазари за прогнози агрегират информация от широк кръг потребители, което потенциално води до по-точни прогнози.

Стейкинг

Някои DeFi протоколи, особено тези, създадени върху Proof-of-Stake (PoS) или Delegated Proof-of-Stake (DPoS) блокчейни, предлагат възможности за стейкинг. Потребителите могат да блокират ("стейкват") своите токени, за да помогнат за сигурността на мрежата, и в замяна, те получават награди за стейкинг, обикновено под формата на допълнителни токени.

Арбитраж

Предвид децентрализирания характер на екосистемата на DeFi, могат да възникнат неефективности в ценообразуването между различните протоколи. Арбитражьорите могат да се възползват от тези неефективности, като купуват на ниска цена от една платформа и продават на висока на друга.

Участие в ДАО-та

Някои DeFi протоколи са свързани с Децентрализирани Автономни Организации (DAOs), където притежателите на токени могат да гласуват за промени в протокола. Понякога тези DAOs възнаграждават активното участие.

Какви рискове поемат потребителите на DeFi протоколи?

1. Уязвимости на умни договори

Тъй като протоколите DeFi се базират на смарт договори, те са сигурни колкото и кодът, върху който са изградени. Грешка или уязвимост в кода може да доведе до хакерски атаки или загуба на средства на потребителите.

2. Ценова волатилност и временна загуба

Стойността на криптовалутите може да бъде изключително нестабилна, което може да повлияе на стойността на обезпечението, използвано в DeFi протоколите. Освен това, в ликвидните басейни може да възникне временна загуба, когато цените на депозираните токени се променят един спрямо друг.

3. Регулаторни и съответствия на рискове

Правната рамка за DeFi все още е неясна в много юрисдикции, което може да доведе до потенциални регулаторни рискове за потребителите.

Минимизиране на рисковете в DeFi

Управлението на риска в крипто и DeFi е от съществено значение за успеха на всеки потребител, инвеститор или търговец. Ето няколко начина, по които можете да го направите.

1. Дължима грижа и проучване преди инвестиране

Разбирането на основите на един DeFi протокол, икономиката на неговия токен и неговият екип може да помогне за минимизиране на инвестиционните рискове.

2. Диверсификация на инвестициите

Разпространението на инвестициите в различни DeFi протоколи може да помогне за намаляване на потенциалните загуби.

3. Прилагане на мерки за сигурност

Използването на хардуерни портфейли, активирането на двуфакторна автентикация и сигурното съхранение на личните ключове могат да помогнат за защита от хакове и кражби. За пример за какви опции разполагате, разгледайте най-добрите в класа си функции за сигурност на ZERT.

Еволюция на DeFi протоколите

Зората на DeFi протоколите

Семената на DeFi бяха засадени с раждането на Bitcoin, първата децентрализирана валута, която постави основите за децентрализирани мрежи. Ethereum, с функционалността си за умни договори, след това отвори пътя за по-сложни финансови приложения. Това положи основите за раждането на първите DeFi проекти като MakerDAO.

Поява на DeFi протоколи

Пространството на DeFi започна да набира значителен импулс около 2018 година. MakerDAO беше пионер в концепцията за обезпечени дългови позиции, позволявайки на потребителите да генерират DAI, стабилна валута, свързана с американския долар, използвайки своите ETH като обезпечение. Uniswap, първата голяма децентрализирана борса (DEX), въведе концепцията за автоматизирани пазарни творци (AMMs), революционизирайки начина, по който потребителите разменят токени.

Разширение и растеж

През последните години индустрията на DeFi буквално експлодира, като общата стойност на заключените средства (TVL) в DeFi протоколите скочи от по-малко от 1 милиард долара на над $50 милиарда през 2023 г. Този бърз растеж беше в голяма степен подхранван от иновативни платформи за фарминг на добив, които стимулираха потребителите с високи възвращаемости.

Примери за DeFi протоколи

Uniswap

Uniswap е популярна децентрализирана борса, която използва автоматизирани пазарни мейкъри за осъществяване на обмен на токени. Известна е със своя прост интерфейс и значителна ликвидност.

Aave

Aave е платформа за заемане в DeFi, където потребителите могат да печелят лихва върху депозитите и да заемат активи. Aave също така въведе мигновените заеми, които откриха нови възможности в сферата на DeFi.

MakerDAO

MakerDAO е проектът зад DAI, стейбълкойн обвързан с американския долар. Използва система от обезпечени дългови позиции, за да поддържа стабилността на DAI.

Съединение

Compound е друга популярна платформа за заемане, където потребителите могат да дават под наем и да заемат различни крипто активи.

Бъдещето на DeFi протоколите

Бъдещето на DeFi протоколите изглежда светло, въпреки че е изпълнено с предизвикателства. Докато индустрията продължава да расте, можем да очакваме още по-иновативни приложения и увеличаване на институционалното приемане. Въпреки това, яснотата на регулациите, подобреното потребителско изживяване и усъвършенстваните мерки за сигурност ще бъдат от съществено значение за устойчивия растеж на индустрията.

Основни изводи относно обяснението на DeFi протоколите

Протоколите на DeFi без съмнение оказаха значително въздействие върху финансовия пейзаж. Като премахват посредниците и насърчават по-инклузивна и прозрачна финансова екосистема, DeFi е осигурило възможности за потребители по целия свят. Докато секторът продължава да иновира и се развива, потенциалът на DeFi протоколите е огромен, ограничен само от границите на технологичното и регулаторното развитие.

За да научите повече за децентрализирания свят, прочетете нашия наръчник за Decentralized Domain Names.

Интересувате се от инвестиране в DeFi? Започнете с подходящия портфейл

Изборът на правилния портфейл е от съществено значение за вашето пътуване в DeFi. Вашият портфейл служи като ваша лична банка и идентичност в блокчейна. Един портфейл, който оптимизира сигурността и удобството за потребителя, е Zert Wallet. С Zert можете безопасно да съхранявате, управлявате и извършвате транзакции с вашите цифрови активи, докато взаимодействате с DeFi протоколи, за да печелите пари в крайна сметка.